Реферат: Центральный банк Российской Федерации

Введение

 

Модернизациятранзитивной (т.е. переходной) экономики нашей страны потребовала усиления ролибанков и быстрого развития эффективной финансовой инфраструктуры, включаябанковский сектор, намечена в Плане действия Правительства РФ в областисоциальной политики и модернизации экономики на 2000-2001 гг., утвержденномпостановлением Правительства РФ от 26 июля 2000 г. № 1072-р.

Банк- это финансовый институт, созданный для управлением денежным потоком в стране.

Любаяэкономика держится на объективных экономических законах, одним из которыхявляется закон денежного обращения. Оборот денег происходит под влияниемфинансовых институтов и, прежде всего, банков, которые создают основу дляденежного оборота и связаны со всеми отраслями и секторами экономики. Банкиобеспечивают финансирование всех сфер предпринимательства, производственной инепроизводственной сфер, сферы управления и наполняют бюджет (как федеральный,так и территориальный) необходимыми денежными средствами. Через банкиосуществляется также и двустороннее движение денег, взятых взаймы (кредит).

Сегоднякоммерческие банки способны предоставить клиентам до 200 видов банковскихпродуктов и операций. Такая обширная деятельность банков требует системногоподхода к изучению банковского дела.

Согласнодействующему российскому законодательству установлено, что предприятия,организации, учреждения независимо от их организационно-правовой формы и,следовательно, собственности:

— обязаны хранить свои денежные средства в учреждениях банков;

— должны производить расчеты по своим обязательствам с другими предприятиями в безналичномпорядке через учреждения банков;

— могут иметь в своей кассе наличные деньги в пределах лимитов, установленныхучреждениями банков по согласованию с руководством предприятий.

Такимобразом, в рыночной экономике банки опосредуют движение денег, и никакой другойфинансовый институт такими полномочиями не обладает.

 

1..Центральный банк РФ

Государственныйбанк России был учрежден в 1860 г. На базе основанных еще при Екатерине IIассигнационного и заемного государственных банков.

Вотличие от центральных банков западноевропейских стран и США Государственныйбанк России сочетал в своей деятельности выполнение эмиссионных и различныхторговых операций, особенно по торговле хлебом экспорт которого был главнымисточником иностранной валюты.

Государственныйбанк России являлся «банком банков». В нем имели счет; и хранили своирезервы коммерческие банки. В 1914 г. Сеть Госбанка включала 10 контор и 125отделений. Банковские операции осуществляло 791 местное (уездное) казначейство.Наряду с этим Госбанк управлял деятельностью системы сберегательных касс. Ихобщее количество превышало 8 тыс. Свободные остатки денег в виде накопленийнаселения хранились в Госбанке. Госбанк использовал деньги сберкасс наподдержку правительства, инвестируя их в облигации государственных займов.

ЗначениеГосбанка как эмиссионного банка резко возросло в конце Х1Хв. В результатеденежной реформы 1895-1897 гг., когда в обращение были выпущены золотые монетыдостоинством 5,7,10 и 15 руб.

Началомнового, «рыночного» этапа деятельности Центрального банка Россииможно считать 1990г., когда в России была ликвидирована государственнаямонополия в банковском деле и банковская система законодательно сталадвухуровневой.

В1992 г. В связи с распадом СССР функции Госбанка СССР на территории Россиипринял на себя Центральный банк Российской Федерации (Банк России). Статус,задачи, функции, полномочия и принципы организации деятельности Банка Россииопределяются Конституцией Российской Федерации.

Спомощью экономического и административного воздействия в процессе проведенияденежно-кредитной политики Центральный банк способствует укреплению и развитиюэкономики России. В этом заключается его основная задача, которую он решаетпутем:

— защиты и обеспечения устойчивости российской валюты-рубля, повышения егопокупательной способности и стабильности курса по отношению к валютам другихстран;

— развития и укрепления банковской системы России;

-обеспеченияэффективного функционирования системы денежных расчетов.

БанкРоссии подотчетен только Федеральному собранию. Председатель банка назначаетсяГосударственной Думой сроком на 4 года по представлению Президента.

БанкРоссии участвует в разработке экономической политики правительства.Председатель Банка России или один из его заместителей (по поручениюПредседателя) участвует в заседаниях Правительства России.

Министрыфинансов и экономики Российской Федерации или по одному из их заместителеймогут участвовать в заседаниях Совета Директоров -высшего органа управленияБанком-с правом совещательного голоса.

Центральныйбанк Российской Федерации представляет собой единую централизованную систему свертикальной структурой управления. В систему входят: центральный аппарат,территориальные учреждения, расчетно-кассовые центры (РКЦ), вычислительныецентры, полевые учреждения, учебные заведения, хранилища, а также другиепредприятия, организации и учреждения, в том числе подразделения безопасности,необходимые для успешной деятельности банков.

Национальныебанки республик, входящих в состав РФ, являются территориальными учреждениямиБанка России. Главные территориальные управления являются обособленнымиподразделениями, осуществляющими и часть его функций на определеннойтерритории. Главные территориальные управления подчиняются Банку России и емуподотчетны. Задачи и функции территориальных учреждений Банка Россииопределяются положением об этих учреждениях, утверждаемым Советом директоров.Высший орган Банка России — Совет директоров. Это коллегиальный орган,определяющий основные направления деятельности Банка России и управляющий ею.

ВСовет директоров входят: Председатель Банка России и 12 членов Совета.

Советдиректоров во взаимодействии с правительством разрабатывает единуюгосударственную денежно — кредитную политику и обеспечивает ее выполнение. Кего полномочиям также отнесены:

— изменение ставок по централизованным кредитам, норм резервирования, экономическихнормативов;

— определение условий допуска иностранного капитала в банковскую систему России;

— другие решения по вопросам, имеющим большое значение, как для Банка России, таки для банковской системы страны.

РешениеСовета директоров считается принятым, если за него проголосовало большинствочленов. Таким образом, Совет директоров не только возглавляет и организуетработу Банка России, но и регулирует деятельность коммерческих банков в стране.

Нарядус Советом директоров вне банка функционирует и Национальный банковский совет. Вего состав включаются представители Президента, представители высших органовзаконодательной и исполнительной власти и эксперты. Общая численность Совета непревышает 15 человек.

ЧленыБанковского совета утверждаются Государственной Думой по представлениюПредседателя Банка России. Совет регулярно, не реже 1 раза в квартал, обсуждаетконцепцию развития банковской системы и вопросы единой государственной кредитно- денежной политики, включая регулирование денежных ресурсов.

РекомендацииБанковского совета учитываются при рассмотрении Федеральным Собраниемзаконодательных актов по вопросам банковской деятельности, а также принимаютсяво внимание при подготовке решений Совета директоров Банка.

1.1.Методы денежно — кредитной политики центрального банка

 

Вусловиях развития современной банковской системы особая роль в ней принадлежит центральномубанку как представителю первого яруса банковской системы. Центральный банкв настоящее время имеется в каждое стране. Его возникновение было связано впервую очередь с монополизацией денежного обращения. Впоследствии на него быливозложены и другие важные функции, например: «банк банков», когда онявляется кредитором последней инстанции для них, осуществляет расчеты; банкправительства; хранитель золотовалютных резервов, которые выступают в качествебалансирующей статьи платежного баланса. Центральный банк осуществляв! и такуюфункцию, как банковский надзор и контроль. Но со второй половины XXв. Основной его функцией становится денежно — кредитное регулированиеэкономики, основы которого были заложены Кейнсом в ] 936 г В книге «Общаятеория занятости, процента и денег ».

Вусловиях Великой депрессии возникла необходимость вывода экономики из этогосостояния, и Кейнс разработал теорию дефицитного финансирования экономики, чтомогло помочь увеличить темпы роста экономики, стимулировать ее развитие. Онпредложил такую схему денежно — кредитного регулирования: изменение денежноймассы приводит к изменению процента, что сказывается на инвестициях и отражаетсяв изменении ВНП.

Наразных этапах промышленного цикла центральный банк, благодаря своему положениюимеет возможность либо увеличивать денежную массу в экономике (проводитькредитную экспансию), а это впоследствии вызывает увеличение ВНП, либо уменьшатьденежную массу (кредитная рестрикция), что приводит к удорожанию денег иснижению инвестиций, а как следствие -к уменьшению ВНП.

Основнымиметодами увеличения или уменьшения денежной массы становится не элементарное «печатаниеденег» или фискальное их изъятие, а воздействие на имеющуюся в странеденежную массу посредством регулирования денежных потоков у коммерческихбанков. На денежном рынке в качестве основных «продавцов» денежныхсредств выступают коммерческие банки, покупателей — корпорации, население,государство. Периодически они могут меняться ролями. Общий же объемпредставляемой денежной массы на рынке зависит от центрального банка. Выступаякак кредитор коммерческих банков, он всегда имеет возможность увеличить илисократить денежную массу. Основными методами денежно — кредитной политикицентрального банка являются:

— политика обязательного резервирования;

— политика открытого рынка;

— учетная политика.

1)Политика обязательного резервирования. Наиболее распространенным инструментомвоздействия на денежную массу коммерческих банков выступает политикаобязательного резервирования, т.е. наличия в банке обязательных минимальныхрезервов. Под обязательными минимальными резервами понимается частьпривлеченных денежных средств, перечисляемая (хранимая) в центральном банке.Норму такого отчисления регулирует сам центральный банк, что дает емувозможность влиять на сумму предоставляемых кредитов.

Вусловиях развития безналичного оборота денежная масса имеет возможностьмультиплицироваться, т.е. увеличиваться или сокращаться в определенныхразмерах. Величина такого мультипликатора определяется как 1/г, где г — нормаобязательных резервов.

Пример:Коммерческий банк привлек депозиты на сумму 100 трлн. руб. в безналичной форме.При условии, что норма обязательных резервов равна О, он может представить вэкономику кредиты на сумму 100 трлн. руб., что одновременно увеличит денежнуюмассу, а в соответствии с формулой количества денег в обращении и при прочихравных — объем ВНП. Если учесть, что все выданные средства пойдут банки,которые также выдадут соответствующие кредиты, то общий объем денежной массыувеличится на неопределяемую величину. Как в этих условиях действуетцентральный банк?

Решение:Для такого ограничения и контроля центральный банк вводит норму обязательныхрезервов, например в сумме 20%. В этом случае первый наш банк сможет выдатькредитов уже не 100 тыс., а только 80 тыс., что уже уменьшает темпы увеличенияВНП. Если же учесть, что в экономической деятельности участвует не один банк, амножество, то возникает процесс мультипликации. Второй банк, получив денежныесредства, представляет 20% в центральный банк, и у него остается сумма меньшая,чем ранее. Следующий банк получает, таким образом, меньше, а отдает ещеменьше. И в результате денежная масса увеличится лишь в пять раз, т.е. онасоставит 500 трлн. руб.

Такимобразом, увеличивая или уменьшая норму обязательных резервов, центральный банкможет регулировать объем денежной массы в стране, изменяя его в ту или инуюсторону, причем в точно определяемых размерах.

2)Учетная политика. Вторым методом денежно кредитной политики центрального банкавыступает учетная политика, согласно которой при изменении ставки учетногопроцента (ставки рефинансирования) коммерческие банки уменьшают или увеличиваютобъем учитываемых векселей, что сказывается на изменении денежной массы.Учетная политика (правильнее — переучетная политика) заключается в том, чтоцентральный банк учитывает коммерческие векселя коммерческих банков. Принеобходимости увеличения денежной массы в экономике (кредитной экспансии)центральный банк устанавливает благоприятное для банков условия учета векселей,и они, учитывая векселя в центральном банке, получают большую сумму денег,которая может быть направлена в экономику путем учета коммерческих векселейпредприятий либо выдачи кредита. Предложение кредитов возрастает, что уменьшаетего цену, а, следовательно, способствует увеличению инвестиций и ВНП.

Вусловиях перегрева экономики центральный банк изменяет условия переучетавекселей, поэтому коммерческим банкам становится выгоднее выкупить векселя уцентрального банка. Это уменьшает денежную массу коммерческих банков, аследовательно, уменьшается размер кредитной массы, что повышает ставкупроцента, уменьшает инвестиции и ВНП.

Пример:В условиях перегрева экономики центральный банк увеличил учетную ставку с 5 до10% и предложил к переучету векселя номиналом 100 руб. на сумму 200 трлн. руб.Как изменится денежная масса в экономике при условии, что нома обязательныхрезервов составляет 10%?

Решение:В этом случае изменится цена векселя: снизится с 100 руб. до 90 руб., поэтомукоммерческий банк будет заинтересован приобрести векселя п более низкой цене,чтобы в дальнейшем реализовать их по номиналу. Коммерческие банки, приобретявекселя, изымут необходимую сумму из обращения, т.е. в место выдачи кредитовпредприятиям выкупят векселя, поэтому с учетом мультипликации денежная массауменьшается на 200 х 1/0,1 = 2000 трлн. руб.

3)Политика открытого рынка.

 

1.2Политика открытого рынка

Политикаоткрытого рынка — купля-продажа Центральным банком ценных государственных бумагс целью оказать влияние на денежный рынок. ЦБ, продавая коммерческим банкамценные государственные бумаги, ограничивает кредитную экспансию коммерческихбанков, снижает денежную массу в обращении, ослабляя тем самым давлениеплатежных средств на товарный рынок, и повышает курс рубля.

Припокупке или продаже ценных бумаг ЦБ пытается с помощью предложения выгодныхпроцентов воздействовать на объем ликвидных средств коммерческих банков и темсамым осуществить управление их кредитной эмиссией. Покупая ценные бумаги наоткрытом рынке, он увеличивает резервы коммерческих банков и способствует ростуденежного предложения. Особенно эффективно используются в период кризиса. Впериод высокой конъюнктуры ЦБ предлагает коммерческим банкам купить ценныебумаги, чтобы сократить кредитные возможности по отношению к экономике инаселению. Проводить эту политику ЦБ может двумя путями:

1)во-первых, он может изменять объем купли — продажи, уровень

процентныхставок, по которым банки могут покупать ценные бумаги. Курс продажи ценныхбумаг устанавливается в зависимости от их срока. В этом случае влияние наформирование рыночных ставок будет косвенным.

2)во-вторых, ЦБ может устанавливать процентные ставки, по которым он готовпокупать ценные бумаги.

Успехполитики открытого рынка зависит от многих факторов. Банки приобретают ценныебумаги у ЦБ только при малом спросе на кредиты со стороны предпринимателей инаселения, а также когда ЦБ предлагает бумаги на более выгодных условиях. Когданеобходимо поддержать ликвидность и кредитную активность коммерческого банка,ЦБ выступает покупателем на открытом рынке. В этом случае используютсяперекупочные соглашения: ЦБ обязуется купить ценные бумаги у коммерческих банковс условием, что последние спустя время осуществляют обратный процесс, но соскидкой репо — это продажа (покупка) ценных государственных бумаг наусловиях совершения обратной сделки, т.е. покупки (продажи) ранее проданных(купленных) бумаг через определенный срок. Эта сделка может быть фиксированнойили плавающий.

Рынокценных государственных бумаг на протяжении 1996 — 1998 гг. оказывал решающеевлияние на состояние российского финансового рынка и выступал главныминструментом денежно — кредитной политики ЦБ. Это определялось широкимприсутствием на нем нерезидентов, на их долю приходилось 32% ПСООФЭ вобращении. Нерезиденты обеспечивали массовый приток валютных средств на рынокГКО-ОФЗ, что стимулировало снижение доходности государственных облигаций. Сдругой стороны, международный финансовый рынок стал влиять на российский рыноки способствовал его кризису. Характерной чертой рынка ценных государственныхбумаг в 1998 году являлось последовательное изменение котировок. Доходностьпортфеля ГКО (государственных краткосрочных облигаций) выросла с 33 до 71%. ИМинфин России проводил их погашения с помощью средств федерального бюджета. Онпровел реструктуризацию -добровольный обмен ГКО на еврооблигации со срокомобращения 7-20 лет, а также отказался от эмиссии ГКО, но кардинальногооздоровления рынка не произошло, и в августе 1998 г. Торги остановились. ПередЦБ встала задача разработки механизма восстановления финансового рынка, так какоперация на открытом рынке являются важным элементом регулирования ликвидностибанковской системы. ЦБ предложил собственные краткосрочные бескупонныеоблигации России — ОБР со сроком погашения до 3 лет. ЦБ предоставил возможностькоммерческим банкам использовать их в качестве залога под ломбардные кредиты икредиты овердрафт. Ломбардный кредит — это форма рефинансирования ЦБ РФссуды под залог, предметом залога являются ценные бумаги. Овердрафт — этоформа краткосрочного кредита.

Наэтапе восстановления финансового рынка возрастает значение регулирующейдеятельности ЦБ. Улучшается положение рынка ценных валютных государственныхбумаг. В настоящее время активизируется сектор корпоративных долговыхобязательств — облигаций, обеспеченных ипотекой, коммерческих векселей и др.,что обусловливает перелив ценных государственных бумаг в корпоративные.

Приспаде экономики ЦБ заинтересован в увеличении денежной массы в обращении,поэтому он старается увеличить денежные средства коммерческих банков, которые,и увеличат предложение денег на рынке.

1.3Пассивныеи активные операции центрального банка

 

Центральныйбанк осуществляет свои функции через банковские операнд пассивные и активные.

Пассивныеоперации центральных банков — это операции поформированию банковских ресурсов.

Кпассивным операциям центральных банков относятся:

— эмиссия банкнот;

— прием депозитов коммерческих банков и казначейства (Минфина);

— получение кредитов;

— выпуск собственных ценных долговых бумаг;

— операции по формированию собственного капитала и резервов.

Важнымисточником ресурсов центрального банка является эмиссия банкнот. Насовременном этапе выпуск банкнот полностью фидуциарный, е. он не обеспечензолотом. Золотое обеспечение банкнот отменено, хотя в некоторых странахформально продолжают действовать законы, ограничивающие пределы фидуциарнойэмиссии банкнот. Повсеместно отменено официальное золотое содержание денежныхединиц.

Современныймеханизм эмиссии банкнот основан на кредитовании коммерческих банков игосударства, покупке ценных бумаг и иностранной валюты. Механизм эмиссиипредопределяет характер кредитного обеспечения банкнот. Эмиссия банкнот,осуществляемая при кредитовании банков, обеспечена их обязательствами; припокупке государственных долговых обязательств и иностранной валюты — соответственно государственными обязательствами и иностранной валютой. Иначеговоря, обеспечением банкнотной эмиссии служат активы центрального банка. Вэтом, в частности, проявляется взаимосвязь его пассивных и активных операций.Размеры пассивной операции центрального банка «Эмиссия банкнот»зависят от его активных операций: ссуд банкам, покупки ценных государственныхбумаг и иностранной валюты. В этом смысле можно сказать, что активные операциицентрального банка первичны по отношени] к пассивным.Значительнуючасть пассивов центральных банков составляют депозиты государства икоммерческих банков. На счетах центральных банков храните средстваказначейства (министерства финансов) и других правительственны ведомств.

Коммерческиебанки открывают в центральных банках беспроцентные корреспондентские счета испециальный резервный счет. Иногда обязательные резервы зачисляются на обычныекорреспондентские счета. Центральные банки могут принимать от коммерческихбанков также депозиты (срочные и до востребованию), по которым выплачиваютсяпроценты. Центральные банки могут получать кредитыот международных финансово — кредитных организаций (например, МВФ) илидругих центральных банков. В ряде стран центральные банки прибегают к займам:выпускают собственные ценные долговые бумаги (облигации, векселя, депозитныесертификаты). Они используются для проведения операций на открытом рынке ипринимаются центральными банками в залог при кредитовании коммерческих банков.

Активныеоперации центральных банков — это операции поразмещению банковских ресурсов. К активам центральных банков относятся:

— иностранные валюта и золото;

— ссуды;

— вложения в ценные бумаги;

— основные средства.

Центральныебанки предоставляют ссуды правительству и банкам. Для покрытия кассовыхразрывов (т.е. временных разрывов между текущим поступлением доходов ирасходами госбюджета) могут быть предоставлены ссуды казначейству сроком доодного года. Краткосрочные ссуды для поддержания ликвидности коммерческихбанков обычно предоставляются центральным банком под залог простых и переводныхвекселей, ценных государственных бумаг и других активов.

Вложенияв ценные бумаги могут осуществляться центральнымибанками с различными целями. Во-первых, покупка ими государственныхобязательств в большинстве промышленного развитых стран служит главной и дажеединственной формой кредитования правительства для покрытия бюджетногодефицита. Прямое кредитование государства, т.е. предоставление банковскойссуды, для финансирования бюджетного дефицита в этих странах практическиотсутствует (например, в США, Канаде, Японии, Великобритании, Швейцарии,Швеции) или ограничено законом (в ФРГ, Франции, Нидерландах). Следует обратитьвнимание на то, что в портфеле центрального банка обычно находится оченьнезначительная часть ценных государственных бумаг. Основными кредиторамигосударства выступают не центральные банки, а коммерческие банки и другиефинансово-кредитные учреждения, компании и население.

Во-вторых,покупкацентральными банками ценных государственных бумаг осуществляется с цельюрегулирования ликвидности банковской системы, денежной массы и курсагосударственных облигаций в ходе проведения денежно — кредитной политики.

Дляувеличения ресурсов коммерческих банков центральные банки, используют, вчастности, покупку у них векселей. Эта операция называется переучетом, т.к.центральный банк осуществляет вторичный учет, вторичную покупку векселей,которые коммерческие банки купили у своих клиентов. Другой метод расширенияликвидности коммерческих банков — операции типа репо: покупая у банковгосударственные ценные бумаги, центральные банки одновременно берут на себяобязательство обратной последующей продажи через определенный срок по заранеефиксированной цене.

1.4Балансцентрального банка

Операциицентрального банка отражаются в балансе центрального банка, которыйсостоит из активов и пассивов. К активным статьям баланса центральногобанка относятся: драгоценные металлы; средства в иностранной валюте,размещенные у нерезидентов; кредиты в рублях. В том числе кредиты кредитныморганизациям-резидентам и нерезидентам, ценные бумаги, в том числе государственные;прочие активы. К пассивным статьям центрального банка относятся:наличные деньги в обращении; средства на счетах в центральном банке, в томчисле правительства РФ, кредитных организаций-резидентов и нерезидентов;средства в расчетах; капитал; прочие пассивы. Как в любом балансе, активыцентрального банка должны быть равны пассивам.

Балансбанка России

Актив % Пассив % Драгоценные металлы 6,7 Наличные деньги в обращении 28,5 Средства и ценные бумаги в иностранной валюте 25,0 Средства на счетах в Банке России 31,3 Кредиты и депозиты 24,0 Из них: правительства РФ 19,9 Из них: кредитным организациям-резидентам 8,9 Кредитных организаций-резидентов 60,9 Для обслуживания государственного внешнего долга 91,9 Средства в расчетах 1,7 Ценные бумаги 34,2 Капитал и резервы 14,2 Из них ценные бумаги Правительства РФ 83,1 Прочие пассивы 243 Прочие активы 9,7 Из них кредиты МВФ 44,7 ИТОГО 100 ИТОГО 100

 

2.Пассивныеоперации

 

Коммерческийбанк — это институт, организующий движение ссудногокапитала и платежный оборот в целях получения прибыли. Коммерческие банкиявляются ведущим элементом банковской системы. В рыночной экономике банкиопосредуют движение денег.

Пассивныеоперации коммерческого банка — это операции по формированиюбанковских ресурсов, которые делятся на две группы:

1)собственные ресурсы — средства, принадлежащие непосредственно банку и нетребующие возврата (они необходимы для поддержания его устойчивости иликвидности).

2)Привлеченные ресурсы (обязательства) — средства, не принадлежащие банкуи требующие возврата их владельцам (юридическим и физическим лицам).

Обязательствапредставляют собой наибольшую долю ресурсов коммерческого банка, используемуюна определенных условиях в качестве финансового источника.

2.1Собственные средства коммерческого банка

 

Ксобственным средствам коммерческого банка относятся уставный капитал,эмиссионный доход, сумма переоценки основных средств, фонды, созданные за счетотчислений от прибыли, нераспределенная прибыль.

Уставныйкапитал служат основным обеспечением обязательств банка, иформируется из обыкновенных и привилегированных акций, может пополняться или засчет увеличения номинальной стоимости акций (долей), или за счет ихдополнительного выпуска. Уставом кредитной организации определяются: количество,номинальная стоимость, категории (типы) акций, которые кредитная организациявправе размещать дополнительно к размещенным акциям, и права, предоставляемыеэтими акциями. При отсутствии в уставе кредитной организации этих положений онане вправе размещать дополнительные акции. Эмиссионный доход может бытьполучен двумя способами: во-первых, как разница между номинальной стоимостьюакций и суммой взноса в уставный капитал в иностранной валюте, пересчитанной врубли по официальной курсу Центрального банка РФ на дату внесения взноса;во-вторых, как разница между номинальной и продажной стоимостью акций в рублях.Последнее может быть как заслугой самого банка, так и результатом благоприятнойрыночной конъюнктуры. В некоторых случаях эмиссионный доход может в несколькораз превышать уставный капитал кредитной организации (т.е. номинальнуюстоимость всех проданных акций);

Суммапереоценки основных средств, как правило, не зависитот деятельности кредитной организации и составляет несущественную частьсобственных средств банка. Она часто является нереальной, и ее используют дляфиктивного увеличения капитала, оцениваемая стоимость объекта переоценкинамного выше рыночной.

Фонды,созданные за счет отчислений от прибыли включают резервный,потребления, накопления и др. В частности, резервный фонд формируется за счетотчислений от прибыли и служит для покрытия убытков, возникающих в результатеосновной деятельности банка. Его минимальная величина определена в размере неменее 5% величины уставного капитала. За счет отчислений от прибыликоммерческие банки могут формировать фонды потребления, фонды накопления и т.д.

Нераспределеннаяприбыль представляет собой часть прибыли, накопленную завремя его функционирования и удержанную от распределения между акционерами.

Онавключает «Фонды и неиспользованную прибыль прошлых лет в распоряжениикредитной организации» и «Прибыль к распределению (убыток) заотчетный период» за минусом произведенных после окончания отчетного годарасходов по выплате дивидендов акционерам, а также прибыль, остающуюся послевнесения платежей в бюджет, отчислений в резервный и другие фонды.

Примерсобственных средств банка:

№ п/п\ Собственные средства банка

S на 01.10

тыс. руб.

S на 01.12

тыс. руб.

1. Средства акционеров (участников) (1.1 + 1.2 + 1.3) 35 120 35 120 1.1 зарегистрированные обыкновенные акции и доли 35 120 35 120 1.2 зарегистрированные привилегированные акции и доли 1.3 незарегистрированный уставной капитал неакционерных кредитных организаций 2. Собственные акции, выкупленные у акционеров 3. Эмиссионный доход 4. Переоценка основных средств 172 102 5. Расходы будущих периодов и предстоящие выплаты, влияющие на собственные средства 280 539 6. Фонды и неиспользованная прибыль, оставленная в распоряжении банка 19362 19363 7. Прибыль к распределению (убыток) 825 1 473 Всего источников собственных средств 55 199 55519

Втаблице приведены данные о величине собственных средств коммерческого банка.Требуется:

1)определим отклонение абсолютных размеров собственных средств банка за 2периода;

2)определим удельный вес отдельных статей коммерческого банка в общей структурепассивов за 2 периода;

3)проанализируем структуру собственных средств и сделать вывод.

2.2Результаты расчётов

1.Определим отклонение абсолютных размеров собственных средств банка за 2 периодав общей структуре пассивов и покажем результаты расчётов в таблице:

1.1Определим отклонение средств акционеров: 35120-35120 = 0;

1.2Определим отклонение переоценки основных средств: 102-172=-70;

1.3Определим отклонение расходов будущих периодов и предстоящих выплат, влияющиена собственные средства: 539 — 280 = 259;

1.4Определим отклонение фондов и неиспользованной прибыли, оставленная враспоряжении банка: 19363-19362 = 1;

1.5Определим отклонение прибыли к распределению (убыток) за отчетный период:1473 — 825 = 648;

1.6Определим общее отклонение источников собственных средств:55519-55199= 320.

№№ п/п Собственные средства банка S на 01.10 тыс. руб. S на 01.12 тыс.руб. Отклонение на 01.01.07 От 01.01.08 тыс.руб. 1. Средства акционеров (участников)(1.1 + 1.2+1.3) 35 120 35 120 1.1 зарегистрированные обыкновенные акции и доли 35 120 35 120 1.2 зарегистрированные привилегированные акции и доли 1.3 незарегистрированный уставной капитал неакционерных кредитных организаций 2 Собственные акции, выкупленные у акционеров 3 Эмиссионный доход 4 Переоценка основных средств 172 102 -70 5 Расходы будущих периодов и предстоящие выплаты, влияющие на собственные средства 280 539 259 6 Фонды и неиспользованная прибыль, оставленная в распоряжении банка 19362 19363 1 7 Прибыль к распределению (убыток) 825 1 473 648 Всего источников собственных средств 55 199 55519 320

2.Определим удельный вес отдельных статей собственных средств банка в общейструктуре пассивов за 2 периода и покажем результаты расчётов в таблице:

2.1Определим удельный вес средств акционеров на 01.10: 35 120 / 55 199 * 100% =63,62 %

2.2Определим удельный вес зарегистрированных привилегированных акций и долей на01.10:35120 / 55 199 * 100% = 63,62 %

2.3Определим удельный вес переоценки основных средств на 01.10: 172 / 55 199 *100% = 0,31 %

2.4Определим удельный вес расходов будущих периодов и предстоящих выплат, влияющиена собственные средства на 01.10: 280 / 55 199 * 100 % = 0,50 %

2.5Определим удельный вес фондов и неиспользованной прибыли, оставленная враспоряжении банка на 01.10: 19 362 / 55 199* 100 % = 35,07%

2.6Определим удельный вес прибыли к распределению (убыток) за отчетный период на01.10:825/ 55 199 * 100 % = 1,49 %

2.7Определим удельный вес средств акционеров на 01.12:35120 / 55 519 * 100% = 63,25 %

2.8Определим удельный вес зарегистрированных привилегированных акций и долей на01.12:35120 / 55 519 * 100% = 63,25 %

2.9Определим удельный вес переоценки основных средств на 01.12:

102/ 55 519 * 100% = 0,18 %

2.10Определим удельный вес расходов будущих периодов и предстоящих выплат, влияющиена собственные средства на 01.12:

539/ 55 519 * 100 % = 0,97 %

2.11определим удельный вес фондов и неиспользованной прибыли, оставленная враспоряжении банка на 01.12: 19 363 / 55 519* 100 % = 34,87%

2.12определим удельный вес прибыли к распределению (убыток) за отчётный период на01.12:1473/ 55 519 * 100 % = 2,65 %

№ п/п Собственные средства банка

S на

01.10 тыс.руб.

S на

01.12 тыс.руб.

Удельный вес на 01. 10 в % Удельнывес на 01. 12 в % 1 Средства акционеров (участников) (1.1 + 1.2+1.3) 35 120 35 120 63,62 63,25 1.1 зарегистрированные обыкновенные акции и доли 35 120 35120 63,62 63,25 1.2 зарегистрированные привилегированные акции и доли 1.3 незарегистрированный уставной капитал неакционерных кредитных организаций 2 Собственные акции, выкупленные у акционеров 3 Эмиссионный доход 4 Переоценка основных средств 172 102 0,31 0,18 5 Расходы будущих периодов и предстоящие выплаты, влияющие на собственные средства 280 539 0,50 0,97

6

6

Фонды и неиспользованная прибыль, оставленная в распоряжении банка 19362 19363 35,07 34,87 7 Прибыль к распределению (убыток) 825 1473 1,49 2,65 Итого 55 199 55519 100 100

Вывод:доля средств участников коммерческого банка АО составляет 63,62 % на 01.10, ана 01.12 — 63,25 %.

Удельныйвес нераспределённой прибыли на 01.10 составляет 35,07 %, на 01.12 — 34,87 %. Урассматриваемого банка имиссионый доход отсутствует, так как он являетсянеакционерным.

2.3Данные о динамике собственных средств

 

Статьи пассивов Сумма на 0 1. 1 0 т.руб. Сумма на 0 1. 1 2 т.руб.

Собственные средства:

 1. уставной капитал

2. фонды

3. резервы

4. прибыль

55 199

 40000

 6199

7850

1 150

55519

 40000

 6259

 8020

 1 240

Итого 55 199 55519

Вданной таблице приведены данные о собственных средствах (ресурсов)коммерческого банка, из приведённой таблице найдём:

1)определим удельный вес составных частей собственных средств в пассивекоммерческого банка;

2)проанализируем отклонение собственных средств от предыдущего периода;

3)сделаем вывод из полученных данных.

2.4Результаты расчётов

 

1.Определим удельный вес составных частей собственных средств в пассивекоммерческого банка:

1.1Определим удельный вес уставного капитала на 01.10:

40000 / 55 199 * 100 % = 72,46 %

1.2Определим удельный вес фондов на 01.10:

6199 / 55 199 * 100 % = 11,23 %

1.3Определим удельный вес резервов на 01.10:

7850 / 55 199 * 100 % = 14,22 %

1.4Определим удельный вес прибыли на 01.10:

1150 / 55 199 * 100 % = 2,08 %

1.5Определим удельный вес уставного капитала на 01.12:

40000 / 55 199 * 100 % = 72,46 %

1.6Определим удельный вес фондов на 01.12:

6259 / 55 519 * 100 % = 11,27 %

1.7Определим удельный вес резервов на 01.12:

8020 / 55 519 * 100 % = 14,44 %

1.8Определим удельный вес прибыли на 01.12:

1240 / 55 519 * 100 % = 2,23 %

Занесёмв таблицу

Статьи пассивов Сумма на 01.10 т.руб. Сумма на 01.12 т.руб. Удельный вес на 01. 10 в % Удельный вес на 01. 12 в % Собственные средства: 55 199 55519 - - 1. уставной капитал 40000 40000 72,46 72,46 2. фонды 6199 6259 11,23 11,27 3. резервы 7850 8020 14,22 14,44 4. прибыль 1 150 1 240 2,08 2,23 Итого 55 199 55519 100 100

2.Определим отклонение абсолютных размеров собственных средств банка отпредыдущего периода в общей структуре пассивов и покажем результаты расчётов втаблице:

2.1Определим отклонение уставного капитала в тыс. руб.: 40000-40000 = 0

2.2Определим отклонение фондов в тыс. руб.: 6 259 — 6 199 = 60

2.3Определим отклонение резервов в тыс. руб.: 8 020 — 7 850 = 170

2.4Определим отклонение прибыли в тыс. руб. 1 240 — 1 150 = 90

2.5Определим отклонение уставного капитала в %: 72,46 -72,46 = 0

2.6Определим отклонение фондов в %: 11,27-11,23 = 0,04

2.7Определим отклонение резервов в %: 14,44-14,22 = 0,22

2.8Определим отклонение прибыли в %: 2,23- 2,08 = 0,15

Статьи пассивов Сумма на 01.10 т.руб. Сумма на 01.12 т.руб. Отклонение на 01. 10 от 01.12 Отклонение на 01. 12 в % Собственные средства: 55 199 55519 - - 1. уставной капитал 40000 40000 2. фонды 6199 6259 60 0,04 3. резервы 7850 8020 170 0,22 4. прибыль 1 150 1240 90 0,15 Итого 55 199 55519 320 -

Анализструктуры пассивов банка

 

Дляоценки структуры пассивов коммерческого банка используются различныекоэффициенты: клиентской базы, покрытия, сохранения капитала, формированиясобственного капитала за счет акционерного, капитализации прибыли, ресурснойбазы, стабильности ресурсной базы.

Коэффициентклиентской базы (Кп1) показывает, какую долю в общейобязательств занимают средства клиентов (юридических и физических лиц). Видеале он должен стремиться к 100%, а невысокое ее значение свидетельствует о том,что банк в качестве привлеченных средств использует не средства клиентов, апривлеченные средства на межбанковском рынке. Для расчета коэффициентаклиентской базы используется следующая формула:

Кп1=(Вклады граждан + Средства корпоративных клиентов) / / Общая суммаобязательств.

Ксредствам корпоративных клиентов относятся остатки на расчетных счетах, срочныедепозиты и векселя, ценные бумаги в виде облигаций и сертификатов.

Коэффициентпокрытия (Кп2) характеризует степень покрытиясобственными средствами банк (капиталом) привлеченных средств. Соотношениемежду собственными и привлеченными средствами рекомендуется поддерживать как 1: 5 (т.е. оптимальное значение коэффициента составляет около 15%). Коэффициентпокрытия можно рассчитать по формуле

Кп2=Капитал/ Обязательства

Коэффициентсохранения капитала (Кпз) позволяет определить, какая долясобственных средств является фактически потерянной для банка за счетиммобилизации (или показывает долю собственных средств, остающуюся враспоряжении банка после вычета затрат на иммобилизацию). Этот коэффициентдолжен стремиться к 100%. Рассчитывается он по формуле

Кпз= Капитал-нетто / Капитал-брутто.

Капитал-бруттосостоит из уставного капитала, фондов и прибыли банка. Для расчетакапитала-нетто из капитала-брутто вычитаются выкупленные у акционеров акции,вложения в нематериальные активы (за вычетом амортизации), превышение вложенийв основные средства (за вычетом износа) над источниками их формирования.

Коэффициентформирования собственного капитала за счет акционерного (Кп4)характеризует степень формирования собственного капитала банка за счетакционерного (уставного фонда). Формула для его расчета такова:

Кп4= Уставной фонд / Капитал.

Коэффициенткапитализации прибыли (КП5) характеризует степень формированиясобственного капитала банка за счет прибыли. Он рассчитывается по следующейформуле:

Кп5=Капитал / Уставный фонд.

Коэффициентресурсной базы (Кп6) характеризуетспособность банка наращивать свою ресурсную базу. Для его расчета используется следующаяформула:

Кп6=Обязательства банка / Капитал.

Всостав обязательств банка входят как привлеченные средства! которые описанывыше, так и средства в расчетах и средства прочих кредиторов банка.

Коэффициентстабильности ресурсной базы (Кп?) показывает,какую долю обязательств банк поддерживает на корреспондентских счетах.Рассчитывается он по формуле

Кп7= Обязательства// Средства на корреспондентских счетах в ЦБ и в банках нерезидентах.

Дляоценки надежности используются два коэффициента: достаточности капитала ииммобилизации капитала.

Коэффициентдостаточности капитала (КН1) показывает степеньобеспеченности раскованных вложений банка собственным капиталом:

Кн1= Капитал/ Активы, приносящие доход.

Взарубежной практике минимальный уровень коэффициента! составляет 8%, вотечественной — 10—11%.

Посколькусобственные средства банка подразделяются на те, которые могут использоватьсякак ресурс кредитования (собственные средства — нетто), и на иммобилизованныесобственные средства, отвлеченные из оборота, в ходе их анализа необходимоопределить качество собственных средств банка. В этих целях можно использовать коэффициентиммобилизации капитала (КН2), который показывает, какая частькапитала направлена на приобретение основных средств, нематериальных активов,участие в капиталах других юридических лиц. Рассчитывается он по формуле

Кн2— Иммобилизованныйкапитал / Капитал.

Всостав иммобилизованного капитала входят вложения в основные средства,нематериальные активы, участие в капиталах других юридических лиц.

Высокийуровень иммобилизации капитала свидетельствует о том, что значительная егочасть отвлечена из оборота и не участвует в формировании портфеля активныхопераций банка, следовательно, не приносит доход. Снижение значения данногокоэффициента должно оцениваться положительно, поскольку оно свидетельствует оботносительном снижении доли отвлеченных средств в сумме его собственных, что, всвою очередь, способствует росту доходов банка. Напротив, чрезмерноеотвлечение собственного капитала в иммобилизованные активы может привести кснижению финансовой устойчивости банка, неспособности его погашать своиобязательства.

Задача:по данным обязательствам коммерческого банка

Требуется:

1.определить сумму обязательств коммерческого банка и показать, какие из способовпривлечения средств являются преобладающими в данном банке;

2.определить коэффициент клиентской базы по формуле (4.1) и показать егоэкономическое значение.

Обязательствакоммерческого банка

Обязательства Сумма, тыс.руб.

Вклады граждан

Расчетные счета клиентов

Депозиты

Векселя

Ценные бумаги (облигации, сертификаты)

7404

290 377

3310

44846

Итого

Решение:

Результатырасчетов

Обязательства Сумма, тыс. руб. 1 2 Вклады граждан 7404 Расчеты счета клиентов 290 377 Депозиты 3310 Векселя 44846 Ценные бумаги (облигации, сертификаты) Итого 348 352

 Вклады + средства граждан – корпоративных  клиентов

Коэффициент = _________ _100% клиентской базы

Обязательства

99,31

Заключение

 

Прирассмотрении теоретических основ Центрального банка ОФ, можно сделать вывод:

Ключевымэлементом финансовой системы любого развитого государства сегодня являетсяЦентральный банк, выступающий официальным проводником денежно — кредитнаяполитика, наряду с бюджетной, составляет основу всего государственногорегулирования экономики.

Фактическаянезависимость Центрального банка служит необходимым условием эффективности егодеятельности, которая нередко выступает в противоречие с краткосрочными целямиправительства, например приближающимся выборами.

Центральныйбанк влияет на деятельность коммерческих банков. Например, Центральный банк вцелях поддержания ликвидности баланса коммерческого банка может выдаватьразличные кредиты и т.п.

Прирассмотрении пассивных операций коммерческого банка можно увидеть, что этиоперации непосредственно влияют на возможности банка, например, если динамика иструктура собственных средств банка улучшилась, значит, работа банка стабильнаи надежна в работе, и, наоборот.