Реферат: Финансирование и кредитование капитальных вложений
ФИНАНСОВАЯ АКАДЕМИЯ
ПРИ ПРАВИТЕЛЬСТВЕ РОССИЙСКОЙФЕДЕРАЦИИ
Кафедра финансов отраслейнародного хозяйства
РЕФЕРАТ
на тему:
“Финансированиеи кредитование капитальных вложений”.
Студентагруппы К-4-1
ПАВЛОВАР.В.
Научныйруководитель:
АРТЕМОВАС.В.
МОСКВА 1997
<span Times New Roman";mso-bidi-font-family:«Times New Roman»; mso-ansi-language:RU;mso-fareast-language:RU;mso-bidi-language:AR-SA">ПЛАН:
1.Основы финансирования и кредитования
капитальныхвложений… 3
2.Мобилизация средств на финансирование
капитальныхвложений… 5
3. Особенности финансирования капитальных
вложений за счет собственных средств
предприятий и хозяйственных организаций… 8
4. Долгосрочное кредитование предприятий
и организаций на капитальные вложения… 9
5.Долгосрочное кредитование населения
напотребительские цели… 13
6.Список использованной литературы… 17
<span Times New Roman";mso-bidi-font-family:«Times New Roman»; mso-ansi-language:RU;mso-fareast-language:RU;mso-bidi-language:AR-SA">ОСНОВЫФИНАНСИРОВАНИЯ И КРЕДИТОВАНИЯ
КАПИТАЛЬНЫХВЛОЖЕНИЙ
Капитальныевложения представляют собой использование обществом валового национальногопродукта на воспроизводство основных фондов. По форме они выступают каксовокупность затрат на создание новых, а также техническое перевооружение,реконструкцию и расширение действующих основных фондов производственного ивоспроизводственного назначения. Капитальные вложения имеют важноенароднохозяйственное значение, определяемое ролью, которую выполняют вновьсозданные или модернизированные средства труда в процессе производстваматериальных благ. Как важный фактор расширенного общественного воспроизводствадостижений научно-технического прогресса, что создает материальные условия дляроста и совершенствования общественного производства и повышения материальногоблагосостояния народа. Капитальные вложения различаются по формам собственностиотраслевому и территориальному признаку, назначению сооруженных объектов,формам воспроизводства основных фондов, составу затрат, способу строительства,источникам финансирования. Эффективность капитальных вложений в значительноймере зависит от их структуры. Различают отраслевую, территориальную,воспроизводственную и технологическую структуры капитальных вложений, которыеопределяют их соотношения в различных отраслях, регионах, формахвоспроизводства основных фондов и отдельных затратах.
Современнаяинвестиционная политика направлена на обеспечение социальной направленности ивысокой народнохозяйственной эффективности капитальных вложений, а также наиспользование их преимущественно на техническое перевооружение и реконструкциюдействующих предприятий.
Важноезначение капитальных вложений и необходимость более полного использованиятоварно-денежных отношений в условиях перехода к рынку объективно требуютгосударственного регулирования (прямого и косвенного) финансово-кредитныхотношений между субъектами инвестиционной деятельности. Эти отношенияскладываются на основе социально ориентированной рыночной экономики, котораяпостроена на функционировании различных форм собственности.
Совокупностьосновных правил и рекомендаций, которые определяют состав источников денежныхсредств для капитальных вложений, порядок их мобилизации банками ипредоставления субъектам инвестиционной деятельности, а также контроля зацелевым и эффективным использованием этих средств образует ядро системыфинансирования и кредитования капитальных вложений. Особенности воспроизводстваосновных фондов, строительного производства и его продукции обуславливаютотносительную самостоятельность и специфические черты этой системы.
Различаютдва основных метода обеспечения капитальных вложений денежными средствами:безвозвратный, или финансирование, и возвратный, или кредитование.Безвозвратное предоставление средств не обусловлено их возвратом в заранееустановленные сроки. В каком порядке используются бюджетные ассигнования,собственные и привлеченные средства инвесторов и, как правило, средстваспециальных внебюджетных фондов.
Основнымипринципами финансирования являются прямой и планово-целевой характер, егонепрерывность, предоставление средств в меру выполнения плана (контракта),денежный контроль в процессе финансирования и безвозвратность предоставлениясредств. Прямой характер финансирования означает, что средства на капитальныевложения предоставляются предприятия и организациям непосредственно.Планово-целевой характер финансирования заключается в том, что средствавыдаются только на те стройки, которые обеспечены утвержденной проектно-сметнойдокументацией и принято соответствующее решение об их сооружении. Важнымпринципом финансирования капитальных вложений является предоставление средствподрядным и другим организациям в соответствии с выполнением плана (контракта).
Так,проектные работы оплачиваются после окончания всех работ или их этапа, а такжедругого показателя объема этих работ, а при поступлении «россыпью» — по мере его поступления на стройку. Необходимость непрерывного финансированияобусловлена непрерывностью самого строительства. Неотъемлемой чертойфинансирования является контроль денежной единицей за целевым и эффективнымиспользованием средств на капитальные вложения со стороны банков и органовхозяйственного управления. Особое значение он имеет при финансированиикапитальных вложений за счет бюджетных и других централизованных средств. Прифинансировании их за счет собственных средств инвесторов последние самизаинтересованы в эффективности капитальных вложений, поэтому банки могут неконтролировать такие вложения. Только по просьбе инвесторов на договорныхначалах за отдельную плату они могут осуществлять такой контроль, например,проверять качество проектно-сметной документации или проводить контрольныеобмеры оплаченных строительно-монтажных и других работ.
Возвратноепредоставление средств, или кредитование, производится на условиях возвратностипредоставленных средств в конкретные сроки и определенных размерах. Банкипредоставляют долгосрочный кредит на капитальные вложения в основном на тех жепринципах, на которых производится финансирование. Кроме того, кредитованиеявляется возвратным, срочным, платным и обеспеченным. Долгосрочное кредитованиеболее полно, чем безвозвратное финансирование, отвечает условиям перехода крынку. Необходимость погашения кредита и уплаты процентов за пользование имбольше заинтересовывает заемщиков в рациональном технико-экономическомобосновании направления и размера кредита, содействует усилению режима экономиив процессе его использования, а также является средством контроля заокупаемостью капитальных вложений.
Капитальныевложения выступают как одна из форм инвестиций в экономику страны.Непрерывность и достаточность их являются обязательными для нормальногофункционирования экономики каждой страны. В настоящее время инвестиционнаядеятельность в стране осуществляется в условиях общего кризиса ее экономики,нестабильности социально-экономического положения в стране. Гиперинфляция,либерализация цен, дефицит бюджета, тяжелое финансовое состояние предприятий иорганизаций, платежный кризис, непрерывный рост стоимости строительства, дорогойбанковский кредит, а также другие кризисные явления вызвали резкое снижениеобъемов капитальных вложений, капитального строительства и вводапроизводственных мощностей и объектов строительства, что обусловило спадпроизводства необходимой продукции. Одной из мер по выводу экономики из кризисадолжна являться активизация инвестиционной деятельности, для чего необходимоизыскать средства для дополнительных капитальных вложений, направить их навыполнение приоритетных государственных программ, обеспечить их целевое иэффективное использование.
МОБИЛИЗАЦИЯСРЕДСТВ НА ФИНАНСИРОВАНИЕ
КАПИТАЛЬНЫХВЛОЖЕНИЙ
Капитальныевложения обеспечиваются денежными средствами из разных источников, основным изкоторых является национальный доход, создаваемый в сфере материальногопроизводства. Наряду с национальным доходом источником средств для капитальныхвложений является фонд возмещения потребленных средств труда. Источникомсредств выступают также кредиты иностранных банков и фирм. Средства из этихисточников направляются на капитальные вложения по нескольким распределительнымканалам. Поэтому в практике обеспечения капитальных вложений денежнымисредствами появляются различные по характеру источники денежных средств. К нимследует отнести: собственные финансовые ресурсы инвесторов (прибыль,амортизационные отчисления, возмещение убытков от аварий, стихийного бедствия,денежные накопления и сбережения граждан, юридических лиц); заемные финансовыесредства инвесторов (облигационные займы, банковские и бюджетные кредиты);привлеченные финансовые средства инвесторов (средства, полученные от реализацииакций, паевые и другие взносы граждан и юридических лиц); бюджетныеинвестиционные ассигнования; средства внебюджетных фондов, бесплатные взносы,пожертвования организаций, предприятий и граждан.
Составсредств, направляемых на капитальные вложения, зависит от того, кто являетсяинвестором и какую форму собственности он представляет. Так, инвесторамигосударственных капитальных вложений являются органы власти и управления страной,областями и другими административно-территориальными образованиями, а такжегосударственные предприятия и организации. В первом случае капитальные вложенияосуществляются за счет средств соответствующих бюджетов, внебюджетных фондов изаемных средств. Государственные предприятия и организации, а также те, которыеоснованы на коллективной форме собственности, обеспечивают капитальные вложениясобственными, привлеченными и заемными средствами.
Отдельныеграждане, трудовые и крестьянские хозяйства обеспечивают капитальные затраты засчет собственных средств (трудовые доходы, доходы от средств, которые помещеныв кредитные учреждения и ценные бумаги, сбережения) и банковского, а вотдельных случаях и государственного льготного кредита.
Собственныесредства предприятий и организаций образуются согласно требованиямкоммерческого расчета и состоят из прибыли, амортизационных отчислений и другихсредств. В последние годы возрастает удельный вес собственных средств в общемобъеме финансирования капитальных вложений.
Важнымисточником финансирования капитальных вложений становится прибыль от основнойдеятельности, которая представляет собой часть чистого дохода, остающегося враспоряжении предприятия и организации. Использование прибыли для этой целисоздает зависимость капитального строительства на действующих предприятиях отих основной деятельности, поскольку своевременное и полное финансирование такихвложений обусловлено выполнением плана прибыли. В настоящее времягосударственные предприятия и организации производят отчисления от прибыли,остающейся в их распоряжении, на техническое переоборудование производства,освоение новых технологий, осуществление природоохранных мер и новогостроительства. Нормативы отчислений устанавливаются органами, исполняющимифункции по управлению имуществом, которое находится в государственнойсобственности, в размерах не менее 30 и не более 80% суммы, остающейся упредприятий и организаций прибыли после уплаты ими обязательных платежей.
Амортизационныеотчисления — это денежное выражение стоимости средств труда, перенесенной напродукт труда. В масштабе всего народного хозяйства амортизационные отчислениявыступают как источник средств для простого воспроизводства основных фондов.Отдельные предприятия и организации могут использовать эти отчисления длярасширенного воспроизводства своих основных фондов. Это обусловлено различием ввозмещении основных фондов по стоимости и в натуральной форме, посколькусредства труда изнашиваются постепенно, а возобновляются в натуральной форме одновременно,через определенный относительно длительный период времени.
Переходк рыночным отношениям требует коренного изменения амортизационной политики. Насовременном этапе технического прогресса нормы амортизационных отчисленийдолжны соответствовать темпам физического и морального износа, активнообеспечивать ускорение обновления и замены устаревших машин, оборудования итранспортных средств. Нормы амортизационных отчислений устанавливаются впроцентах к балансовой (первоначальной, восстановительной) стоимости основныхфондов. С 1991г. действуют единые нормы отчислений только на полноевосстановление основных фондов. Они обязательны для применения всемипредприятиями и организациями, независимо от ведомственного подчинения и формсобственности. Начисление амортизации на активную часть основных фондов имеетряд особенностей. Так, если основные фонды используются для увеличения выпускасредств вычислительной техники, новых прогрессивных видов материалов, приборови оборудования, расширения экспорта, то может применяться ускореннаяамортизация этих фондов. Она обеспечивает полное перенесение стоимости основныхфондов на затраты производства и обращения за более короткие сроки, чем этопредусмотрено действующими нормами амортизационных отчислений. Ускореннаяамортизация должна содействовать интенсивному обновлению основныхпроизводственных фондов. Амортизационные отчисления на полное восстановлениемашин, оборудования и транспортных средств должны производиться в течениенормативного срока их службы или срока, за который стоимость этих фондовполностью перенесена на затраты производства и обращения.
Присписании основных фондов до полного перенесения их стоимости на затратыпроизводства и обращения недоначнсленные амортизационные отчислениякомпенсируются за счет прибыли, остающейся в распоряжении предприятия иорганизации.
Длясоздания экономических условий сокращения расходов на капитальный ремонтфизически изношенных машин, оборудования и транспортных средств кореннымобразом изменена практика финансового обеспечения затрат на эту цель. Посколькунормы амортизационных отчислений на капитальный ремонт основныхпроизводственных фондов не устанавливаются, то предприятия и организациинезависимо от их ведомственной подчиненности и форм собственности включаютрасходы на капитальный и другие виды ремонта этих фондов в себестоимостьпродукции (работ, услуг). Чтобы обеспечить равномерность такого включения,предприятия и организации имеют право создавать ремонтный фонд (резерв).
К прочимсобственным средствам предприятий и организаций для капитальных вложенийотносятся средства, мобилизуемые в ходе строительства в результате реализациилишних и ненужных материалов и оборудования, использования ранее оплаченныхматериальных ценностей и прежде всего оборудования, а также ликвидациидебиторской задолженности, которая относится к капитальным вложениям. Этотисточник называется мобилизацией внутренних ресурсов в строительстве.
Бюджетные ассигнования имеют высокий удельныйвес среди источников финансирования государственных капитальных вложений. Ониявляются основным источником финансирования капитальных вложений внепроизводственную сферу. Наряду с этим бюджетные ассигнования используются пристроительстве объектов производственного назначения, которые имеют, какправило, важное народнохозяйственное значение. В последние годы наблюдаетсяпостепенный переход от безвозвратного бюджетного финансирования капитальныхвложений на коммерческое кредитование за счет средств государственного бюджета.
Источникомденежных средств на капитальные вложения может быть долгосрочный кредит какбанковский, так и государственный. Кредит предоставляется, как правило, теминвесторам, у которых нет или недостаточно собственных средств во всех случаяхтехнического перевооружения, реконструкции и расширения производства,приобретения оборудования, не входящего в сметы строек, а также настроительство новых предприятий и сооружений.
Удельныйвес долгосрочного кредита в источниках финансирования государственныхкапитальных вложений сравнительно мал. Переход к рынку и развитие рыночныхотношений в народном хозяйстве страны должны создать условия для расширениякредитных отношений в сфере капитального строительства.
Источникомденежных средств для капитальных вложений выступают и различные фонды, созданиекоторых разрешено в последние годы (Чернобыльский, инновационный, содействияконверсии).
Вседенежные средства, выделенные на капитальные вложения, концентрируются вбанках, что является обязательным условием обеспечения непрерывного и целевогофинансирования затрат. В условиях развития рыночных отношений и при комплексномобслуживании одним учреждением банка предприятия и организации хранят своисобственные средства, предназначенные на капитальные вложения, как правило, насвоих расчетных счетах. В этих условиях выделенные на капитальные вложениясредства не должны обособляться от других средств предприятия и организации, какэто было до банковской реформы 1987г. Это создает им условия для оперативногоманеврирования собственными средствами. По просьбе предприятий и организаций надоговорных началах за отдельную плату банки могут открывать им отдельные счетадля учета собственных средств и их использования на капитальные вложения. Этоимеет смысл в случаях, когда инвестор осуществляет значительный объем капитальныхвложений и есть необходимость в точном учете средств на эту цель.
Обособлениесобственных средств инвесторов, выделенных на капитальные вложения, наотдельных счетах проводится при смешанном финансировании, когда наряду сбюджетными ассигнованиями используются его собственные средства. Перечислениесобственных средств предприятий и организаций на отдельные счета в указанныхвыше случаях, его размеры и сроки не должны создавать финансовое напряжение дляних, а сроки должны быть приурочены к проведениюрасчетов за выполненные работы, оказанные услуги.
Средствабюджетов и внебюджетных фондов для финансирования капитальных вложений, а такжеразрешенный долгосрочный кредит зачисляется банками на отдельные счета.
Коммерческиебанки должны выполнять работу по мобилизации средств на капитальные вложения,объем которой определяется соглашением, заключенным с инвестором по этомуповоду.
Обусловленное кризисом резкое снижение инвестиционныхвозможностей как бюджетов всех уровней, так и предприятий и организацийвыдвигает на первый план проблему финансового обеспечения капитальных вложенийдля структурной перестройки экономики, конверсии и модернизации производства,внедрения новых технологий. Частичное решение этой проблемы может быть достигнутоза счет таких источников, как расширение эмиссии акций и облигаций, привлечениеиностранных инвестиций (в том числе кредитов), использование части средств,полученных от приватизации имущества и амортизационных отчислений на полноевосстановление основных фондов государственных предприятий, а также частисредств от реализации оружия, военной техники, имущества и передачи в арендуосновных фондов, имущества Вооруженных Сил.
ОСОБЕННОСТИФИНАНСИРОВАНИЯ КАПИТАЛЬНЫХ ВЛОЖЕНИЙ
ЗА СЧЕТСОБСТВЕННЫХ СРЕДСТВ ПРЕДПРИЯТИЙ
ИХОЗЯЙСТВЕННЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ
Предприятияи хозяйственные организации осуществляют за счет собственных средствтехническое перевооружение, реконструкцию и расширение производства какподрядным, так и хозяйственным способами. В условиях перехода к рынкуответственность за целевое и эффективное использования собственных средстввозлагается на инвесторов, что обусловливает особенности финансирования такихкапитальных вложений.
Всесредства на капитальные вложения аккумулируются на расчетном счете инвесторов.По их просьбе учреждения банков могут открывать отдельные счета для учетасобственных средств на капитальные вложения за отдельную плату.
Учреждениябанков не оформляют финансирование строек, они должны предоставлять им дляэтого документы. Финансирование капитальных вложений производится с расчетногосчета инвестора путем оплаты расчетных документов на выполненные проектные,строительно-монтажные и другие работы, поставленное оборудование и другиерасходы, связанные со строительствам. Состав затрат и порядок их оплаты зависятот характера капитальных вложений, способа производства строительно-монтажныхработ, а так- же метода финансирования затрат при хозяйственном способестроительства.
Учреждениябанков не контролируют целевое и эффективное использование собственных средствинвестора на капитальные вложения. Только по просьбе инвестора, на договорныхначалах за отдельную плату они могут осуществлять такой контроль, например,проверять качество проектно-сметной документации, проводить контрольные обмерыоплаченных (представленных к оплате работ), оказывать другие виды услуг пофинансированию капитальных вложений. Плата за такие услуги должнаустанавливаться на уровне, обеспечивающем полное покрытие затрат банка на ихоказание и получение соответствующей прибыли.
ДОЛГОСРОЧНОЕКРЕДИТОВАНИЕ ПРЕДПРИЯТИЙ
ИОРГАНИЗАЦИЙ НА КАПИТАЛЬНЫЕ ВЛОЖЕНИЯ
Вусловиях перехода к рыночным отношениям возрастает роль долгосрочного кредитакак источника денежных средств в формировании и совершенствовании основныхфондов народного хозяйства. Он используется на капитальные вложенияпроизводственного и непроизводственного назначения. Перечень объектовдолгосрочного кредитования очень разнообразный. Так, у предприятий ихозяйственных организаций, независимо от форм собственности, это затраты натехническое перевооружение, реконструкцию и расширение производства, настроительство объектов непроизводственного назначения и на приобретение оборудования,не входящего в сметы строек. Долгосрочный кредит используется также пристроительстве новых предприятий и сооружений, имеющих важноенароднохозяйственное значение.
Долгосрочныйкредит предоставляется предприятиям и хозяйственным организациям на указанныевыше цели на принципах возвратности, срочности, платности и обеспеченности.
Преимуществапри долгосрочном кредитовании имеют проекты, которые обеспечиваютнароднохозяйственную эффективность, решают экономические и социальные проблемыстраны, расширяют экспортные возможности, увеличивают производство товаровнародного потребления.
Обязательнымиусловиями долгосрочного кредитования являются: статус заемщика как юридическоголица, экологическая безопасность объекта кредитования, обеспеченностьсвоевременного и полного возврата кредита и уплаты процентов за пользование им,соблюдение норм продолжительности строительства.
Долгосрочныйкредит можно разделить на такие его виды: кредит, который предоставляетсякоммерческими банками на договорных началах за счет их собственных ипривлеченных средств; государственный кредит, источником которого являютсясредства республиканского бюджета, и кредит под целевые производственныепрограммы за счет централизованных кредитных средств Центрального банка.Кредитование в каждом из этих случаев существенно различается. Коммерческиебанки предоставляют долгосрочные кредиты инвесторам за счет собственных ипривлеченных средств на договорных началах. Основными принципами формированиякредитных отношений являются: свободный выбор партнеров этих отношений,формирование условий их выполнения, оснований и объемов, ответственности приполном невмешательстве государственных органов в выбор и реализацию этихусловий.
Основныеисточники ресурсов для долгосрочного кредитования в этом случае — этособственные средства банков (различные фонды, нераспределенная прибыль),средства централизованного ссудного фонда, предприятий и организаций, а такжесредства бюджетов, которые находятся на счетах банков, вклады граждан и займы удругих банков.
Кредитныеотношения банка и заемщиков регулируются кредитным договором, которымпредусматриваются размер разрешенного кредита, сроки и порядок егоиспользования и возврата, процентные ставки за пользование кредитом, обязанностии имущественная ответственность сторон и формы обеспечения обязанностей.Оформление долгосрочного кредитования производится банком на основаниипредоставляемых заемщиком документов, перечень которых определяется кредитнымдоговором. Кредитный договор действует в течение всего периода пользования кредитом.
Потребностьв долгосрочном кредите определяется либо полной стоимостью затрат по объекту(мероприятию), если кредит является единственным источником финансирования,либо как разность между стоимостью этих затрат и собственными средствамизаемщика, направляемыми на эту цель. Возможность учреждения банка выдать кредитзаемщику в требуемом им размере зависит от уровня этого учреждения (отделение,региональное управление и дирекция, банк) и предоставленного ему права выдаватькредит одному заемщику той или иной категории (предприятия, организации,кооперативы, малые предприятия), а также наличия кредитных ресурсов.
Общийсрок пользования кредитом складывается из нормативного времени осуществлениязатрат и времени, в течение которого кредит возвращается банку. Сроки погашениякредита устанавливаются в пределах окупаемости затрат по проекту.
Банкпредоставляет долгосрочный кредит только кредитоспособным заемщикам, которыемогут возвратить его в установленные сроки и уплатить проценты за пользованиекредитом. Определение кредитоспособности предприятий и организаций являетсяодной из важнейших сторон хозяйственной деятельности банков в условиях переходак рынку.
Оценкакредитоспособности заемщика производится банком до заключения кредитногодоговора на основе анализа его финансового состояния и эффективностикредитуемого мероприятия. Базой для такого анализа служат бухгалтерскиебалансы, другие отчетные и плановые документы о финансово-хозяйственнойдеятельности, проектно-сметная документация, планы технического перевооруженияпроизводства, прогнозные и статистические материалы, характеризующие как современноеэкономическое состояние заемщика, так и перспективы его развития.
Анализфинансового состояния заемщика позволяет определить показатели, отражающиеразные его стороны, например, ликвидность его баланса, покрытие баланса,привлечение средств. При долгосрочном кредитовании важно оценить стабильностьэтих показателей в период пользования кредитом. Такая оценка требуетразнообразных экономических знаний, умения прогнозировать изменения факторов,влияющих на доходность заемщика в условиях перехода к рынку. К таким факторамследует отнести прежде всего динамичность цен и тарифов, рентабельностьпроизводства, энерго-, материало- и фондоемкость продукции, обеспечение сырьем,кадрами и основными фондами, внедрение новых техники и технологий, рынок сбытапродукции.
Эффективностькредитуемого мероприятия банки определяют путем проведенияинженерно-экономической экспертизы его проекта. При этом проверяются наличие икачество проектно-сметной документации и заключений экспертизы, соответствиепроектных технико-экономических показателей прогрессивным, оцениваетсятехнико-экономический уровень проекта. Важными вопросами при проведении такойэкспертизы являются: наличие сырьевой базы, конкурентоспособность продукции,возможность ее сбыта, прогноз уровня цен на будущую продукцию. В процессеинженерно-экономической экспертизы необходимо изучить реальность намечаемыхсроков строительства с учетом мощностей, нагрузки и материально-техническогообеспечения подрядных строительно-монтажных организаций, надежность поставщиковоборудования и других партнеров.
Внастоящее время процесс установления процентной ставки за кредиты нерегулируется нормативными актами. Плата за пользование долгосрочным кредитомопределяется банками с учетом продолжительности срока кредитования,предоставленных заемщиками гарантий своевременного возврата кредита, спроса ипредложений кредитных ресурсов и их цены, а также наличия кредитного риска.Устанавливаемые банками процентные ставки должны обеспечивать полное покрытиеих расходов и получение прибыли от осуществления хозрасчетной деятельности.
Повышенныеразмеры процентной ставки предусматриваются кредитным договором в случаенарушения нормативных сроков строительства, получения дополнительных кредитов ипереуступки банков сроков возврата ссуды.
Процентза пользование кредитом начисляется в размерах и сроки, предусмотренныекредитным договором.
Ответственностьза невыполнение заемщиками своих обязательств предусматривается в виденеустойки (штрафа, пени), залога, гарантии, страхования кредитного риска.
Долгосрочныйкредит используется на оплату поставленных на стройку машин и оборудования,строительных конструкций, деталей, блоков и материалов, а также выполненныхстроительно-монтажных, проектных и других работ. Банки должны возмещатьзаемщику расходы по уплате пени поставщикам, за несвоевременные расчеты с ними,если это вызвано неполным и несвоевременным предоставлением кредита.
Послезавершения кредитуемого объекта (мероприятия) заемщик оформляет в установленномпорядке задолженность по кредиту срочным обязательством. Погашение кредитаобычно начинается со следующего квартала после принятия ответственного решенияо вводе объекта в эксплуатацию и производится за счет собственных средствзаемщика.
Коммерческиебанки используют собственные и привлеченные кредитные ресурсы не на инвестициив техническое развитие предприятий, а главным образом на выдачу имкраткосрочных ссуд для производства расчетов и выплаты заработной платы. Такоесостояние сказывается на материально-технической базе народного хозяйства страны,вызывая спад производства продукции и углубление других кризисных явлений вэкономике страны.
Государственныйкредит используется инвесторами для оплаты расходов, связанных состроительством, реконструкцией и техническим перевооружением предприятий,строек и объектов. Погашение государственного кредита начинается через годпосле окончания нормативного срока строительства (реконструкции, техническогоперевооружения) объекта кредитования и производится за счет собственных средствинвестора или заемных средств. Кредит на приобретение оборудования, которое невходит в сметы строек, погашается, начиная со следующего за годом его выдачи втечение не более двух лет.
Гарантомпогашения государственного кредита выступает министерство, ведомство или другойорган хозяйственного управления.
Средства,поступающие от инвесторов в погашение долга по кредиту, а также значительнаячасть платы за пользование этим кредитом перечисляются финансирующими банками вдоход государственного бюджета. На покрытие расходов по обслуживаниюгосударственного кредита эти банки оставляют О,4 начисленных процентов запользование кредитом и О,3 так называемых «штрафных» процентов.
Принарушении сроков строительства более чем на 3 месяца и при консервации илипрекращении строительства на такой же срок по инициативе инвестора процентнаяставка повышается на 100%. Инвесторы, не соблюдающие сроки платежей, должныуплачивать дополнительно 25% годовых от сумм, которые не уплачены вустановленные сроки.
Контрольза целевым использованием инвесторами государственного кредита, а также засвоевременным его возвратом в государственный бюджет осуществляют финансирующиебанки и Министерство финансов.
Сроккредитования должен обеспечивать реализацию производственной программы, но неможет превышать 5 лет.
Каждоепредприятие составляет такую программу, утверждает ее в министерстве,разрабатывает календарный план работ по этой программе, составляет смету затрати представляет обслуживающему его коммерческому банку заявку на долгосрочныйкредит с обоснованием его потребности и эффективности намеченной программы.
Коммерческиебанки дают экспертную оценку предложенной заявки. При необходимости полученияцентрализованных ресурсов Центрального банка коммерческие банки подают заявкиобластному управлению Центрального банка.
Региональныеуправления Центрального банка анализируют заявки коммерческих банков и своипредложения относительно целесообразности кредитования целевых производственныхпрограмм и экономических возможностей этих банков направляют в управление кредитногорегулирования Центрального банка.
Целесообразностьпредоставления долгосрочного кредита коммерческим банком предварительнорассматривается в кредитном комитете и утверждается правлением Центральногобанка.
Центральныйбанк заключает с коммерческими банками, кредитующими целевые программы,договор, где определяет размеры платы за кредит и маржи.
Центральныйбанк открывает коммерческому банку кредитную линию, что должно обеспечитьоперативное целевое и эффективное использование централизованных ресурсов длякредитования производственных прог