Реферат: Центральные банки

МИНИСТЕРСТВООБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ УКРАИНЫ

ДОНЕЦКИЙНАЦИОНАЛЬНЫЙ УНИВЕРСИТЕТ

КАФЕДРА “ФИНАНСЫИ БАНКОВСКОЕ ДЕЛО”

КУРСОВАЯ РАБОТА

по дисциплине:“Деньги, кредит, банки”

на тему:“Центральные банки”

Рецензент: студентки II курса УФФ

Г е р а с и м е н к о группы 0104 Б

Раиса Андреевна Ивлевой Е.А.

Донецк, 2001 г.

Содержание.

Введение 3

Глава1. Формы организации центральных банков и их эволюция 4

Глава2. Задачи и функции центрального банка 9

Глава3. Операции центрального банка 18

3.1. Пассивные операции 18

3.2. Активные операции 19

Заключение 22

Литература 24

Введение.

Центральныйбанк является главным звеном современной банковской системы.

Центральныйбанк страны призван укреплять денежное обращение, защищать и обеспечиватьустойчивость национальной денежной единицы и ее курса по отношению киностранной валюте, развивать и укреплять банковскую систему страны, Онпредставляет собой орган государственного регулирования экономики.

Внастоящее время центральные банки обладают монопольным правом на выпускбанкнот, что позволяет им регулировать денежное обращение. Особая рольцентрального банка в кредитной системе состоит в том, что он главным образомобслуживает коммерческие банки и государство, являясь для них кредиторомпоследней инстанции.

Центральныйбанк является также регулирующим, контролирующим иисследовательско-информационным центром кредитной системы страны.

Цельюданной курсовой работы является определение места центрального банка вденежно-кредитной системе страны.

Впервой главе курсовой работы рассматриваются формы организации центральныхбанков и их эволюция. Становление центральных банков показано на примереведущих промышленно развитых стран.

Вовторой главе рассмотрены задачи и функции центрального банка.

Реализацияфункций центрального банка обеспечивается путем проведения им пассивных иактивных операций. Их рассмотрение представлено в третьей главе курсовойработы.

Принаписании курсовой работы использовались Законы Украины, нормативные акты НБУ,учебная литература, научные труды по рассматриваемым проблемам в журналах «В

iсник НБУ», «Банкiвська справа», «Фiнанси Украiни», «Экономика Украины».

Глава1. Форма организации центральных банков и их эволюция.

Мироваясистема центральных банков в их современном виде создана относительно недавно.Коммерческие и центральные банки не различались до середины XVII столетия. Сразвитием кредитной системы проводить эмиссию денег стали самые крупные банки.При этом монопольное право на выпуск денежных знаков постепенно закрепляетсялишь за одним банком. Первоначально такой банк называется национальным, илиэмиссионным, а затем центральным банком, что соответствовало егоглавенствующему положению в кредитной системе страны.

Центральныеэмиссионные банки создавались двумя путями: на базе крупнейших коммерческихбанков, в которых с развитием кредитной системы происходила концентрациябанкнотной эмиссии (Банк Англии основан в 1694 г.), и путем образованияцентрального эмиссионного банка государством (федерально-резервные банки в США созданы в 1913 г.).

Впервыецентральный банк был создан в Швеции в 1668 году. Несколько позже, в 1694 г., был основан Банк Англии.Однако на то время центральные банки еще не имели исключительного права наэмиссию денежных знаков. Их функции отличались от функций современныхцентральных банков. Центральные банки современного типа были созданы лишь в XIXстолетии.

Кначалу ХХ века почти во всех европейских странах и в некоторых странах Азии иАфрики имелись центральные банки. Банк Франции был учрежден в 1800 г., БанкНидерландов — в 1814 г., Банк Норвегии — в 1816 г., Национальный Банк Бельгии — в 1816 г., Государственный Банк России — в 1860 г., Рейхсбанк Германии — в 1875г., Банк Японии — 1882 г., Банк Италии — в 1893г., Швейцарский национальныйбанк — в 1907 г. |5; 212|.

Созданиецентральных эмиссионных банков было обусловлено процессами концентрациикапитала, переходом к единым национальным денежным системам. Задачи и функциицентрального банка сформированы и закреплены в законах. В некоторыхгосударствах главная задача центрального банка изложена в конституции.

Рассмотримболее подробно эволюцию центральных банков в ряде стран:

БанкАнглии был создан в 1694 г. как первый акционерный коммерческий банк. Онпредоставлял кредиты правительству, за что 1844 г. получил право на эмиссиюбанкнот, которые обменивались на металлические деньги без всяких препятствий. Врезультате предоставления права на размещение государственных займов, быласформирована система управления государственным долгом через этот банк. ПослеВторой мировой войны, в1946 г. Банк Англии был национализирован. Вместе сопределением денежной политики ему было предоставлено право контроля забанками.

ВСША первая попытка основать центральный банк — Банк Северной Америки — былапредпринята в 1781 г., но этот банк просуществовал всего несколько лет. В 1791г. был создан Первый банк, организованный по образцу Банка Англии, которыйполучил полномочия на 20 лет, по истечении их он прекратил свое существование.В 1816 г. был создан Второй банк, также с концессией на 20 лет. Затем наступилпериод так называемого банковского анархизма, который продолжался до конца Гражданскойвойны 1861-1865 годов. Конец банковской анархии положил Национальный банковскийакт 1863 г., который предоставил право банкнотной эмиссии национальным банкам,т.е. банкам, подчиненным федеральному законодательству |1; 53|.

Кначалу 70-х годов XIX в. в результате политического объединения сложиласьединая денежно-кредитная система Германии. В марте 1875 г. был созданцентральный эмиссионный банк — Рейхсбанк, который получил монопольное право наэмиссию банкнот, хотя, до 1935 г. еще существовали частные эмиссионные банки|1; 54|.

До1924 г. руководство Рейхсбанком осуществлялось рейхсканцлером, президентомРейхсбанка и правлением. В 1924 г. Рейхсбанк стал независимым от правительства.В 1948 г. был создан Банк немецких земель, слиянием которого с центральнымбанком земель в 1957 г. образовался Центральный банк ФРГ — Немецкий федеральныйбанк (Бундесбанк).

В1716 г. был создан первый центральный банк Франции — Банк Женераль. В 1718 г.Банк Женераль был переименован в Королевский банк и национализирован. Затем врезультате сильного падения курса акций Королевский банк “пошел с молотка”. В1800 г. был образован Банк Франции как акционерный и частный банк. С 1806 г. онполучил исключительное право на выпуск банкнот, а с 1848 г. подчинил себепровинциальные банки и стал единственным эмиссионным банком Франции. В 1945 г.Банк Франции был национализирован.

Центральныйбанк Японии был создан в 1882 г. сроком на 30 лет, после чего срок был продленеще на 30 лет, а с 1979 г. получил бессрочный статус. Банк Японии получилмонопольное право на эмиссию банкнот, там как функционирующие ранее“Национальные банки” прекратили свое существование |1; 56|.

С1895 г. банкноты Банка Японии стали обмениваться на серебряные монеты, а в 1897г. Япония установила систему золотого монометализма. В период мирового кризисазолотой стандарт в Японии был окончательно отменен.

Центральнымбанком нашей страны является Национальный банк Украины (НБУ). Банковская система Украины создавалась напротяжении 1991 г. в связи с распадом советской банковской системы. Правовойосновой банковской системы нашего государства стал Закон Украины “О банках ибанковской деятельности”, утвержденный Верховной Радой Украины 20 марта 1991года.

Такимобразом, на основании законодательных актов была отменена государственнаямонополия в банковской системе и создана новая двухуровневая финансоваясистема. Первый уровень — Национальный банк Украины, второй — коммерческиебанки. Деятельность этих банков тесновзаимосвязана |8; 3|.

1 уровень

Национальный банк Украины

2 уровень

Коммерческие банки

Государственные

Частные

Акционерные

Паевые

Открытого типа

Закрытого типа

Рис. 1.1. Банковская система Украины |5; 223|.

Статуси принципы деятельности НБУ определены основным Законом.

Руководящиморганом НБУ является Правление, состав которого назначается Верховной Радысроком на 4 года. Однако НБУ оперативно подчинен Кабинету министров. Председатель Правления НБУ входит в составКабинета Министров Украины. Верховная Рада ежегодно утверждает основныенаправления денежно-кредитной политики, а также рассматривает отчет НБУ иутверждает распределение его прибыли. Политика НБУ, его оперативнаядеятельность по денежно-кредитному регулированию координируется с программойдействий и практикой работы Кабинета Министров Украины |6; 238|.

Сточки зрения на капитал центральные банки разделяются на:

— государственные — капитал которых принадлежит государству(Государственные центральные банки существуют в Великобритании, ФРГ, Франции,Канаде, России);

— акционерные - в США 100% капитала федеральных резервныхбанков находится в собственности банков — членов ФРС

— смешанные — акционерные общества, частькапитала которых принадлежит государству (например центральные банки в Бельгиии Японии). Однако, независимо оттого принадлежит капитал центрального банка государству или нет, между банком иправительством сложились тесные связи. Правительство заинтересовано внадежности центрального банка, т.к. ониграет особую роль в проведении экономической политики правительства.

Вразличных банках формы взаимоотношений и взаимосвязи между центральным банком игосударством отличны друг от друга. Выделяются две модели таких связей:

Первая — центральный банк выступаетагентом министерства финансов и проводит его денежно-кредитную политику.

Вторая — центральный банк не зависит отправительства, что обеспечивает ему возможность самостоятельно проводитьденежно-кредитную политику.

Однакона практике “в чистом виде” эти модели не функционируют. В большинстве странсуществуют промежуточные модели. Центральныебанки развитых стран классифицируются по степени их независимости в решениивопросов денежной политики с помощью различных объективных и субъективныхфакторов.

Средиобъективных факторов оценки независимости центральных банков можно выделитьважнейшие:

— участие государства в капитале центрального банка и распределении прибыли;

— процедура назначения руководства банка;

— степень отражения в законодательстве целей и задач центрального банка;

— права государства на вмешательство в денежно-кредитную политику;

— правила, регулирующие возможность прямого и косвенного финансированиягосударственных расходов центральным банком |9; 379|.

Такимобразом, эти факторы свидетельствуют о месте центрального банка в экономикестраны и его влиянии на экономические процессы.

Глава 2. Задачи и функции центрального банка.

Центральныебанки являются регулирующим звеном в банковской системе и призваны регулироватькредит и денежное обращение, обеспечивать устойчивость национальной денежнойединицы и её курса, сглаживать перепады в уровне деловой активности,стимулировать рост национальной экономики.

Однойиз важнейших задач центрального банка является укрепление денежного обращения встране. Проводимые меры направлены на:

— поддержание покупательной способности денег внутри страны;

— поддержание стабильного соотношения между национальной валютой и твердымииностранными валютами;

— сохранение долгосрочного равновесия платежного баланса |5; 225|.

Однойиз задач центрального банка является предотвращения или по крайней мересглаживание финансовых спадов. Для этой цели центральный банк используеткредитные ресурсы, направляя их в приоритетные отрасли и на цели увеличенияпроизводства.

Однаиз самых важных задач центрального банка — управлять государственным долгом,т.е. изменять ту его часть, которая представлена прямыми и гарантированнымиоблигациями. Прямые облигации — этооблигации, выпущенные самим правительством, а гарантированные — это облигации, выпущенные под правительственнуюгарантию государственными корпорациями.

Центральныйбанк определяет условия их выпуска и место размещения. Операции сгосударственными ценными бумагами позволяют: обеспечить рыночное финансированиебюджетного дефицита; способствовать проведению более эффективной денежнойполитики и обеспечить фундамент, на котором будут развиваться все прочиеэлементы рынка капитала.

Ещёодной задачей центральных банков является: регулирование деятельности банков,проведение единой процентной политики,

Успешноевыполнение задач центральным банком способствует быстрому развитию рыночнойэкономики. Таким образом, центральный банк регулирует деятельность банковскойсистемы в пределах прав и полномочий инесёт ответственность перед обществом за функционирование банковской системы в целом. В современныхусловиях центральные банки выполняют функции:

— эмиссионный центр страны;

— банк банков;

— банк правительства;

— валютный центр;

— центр денежно-кредитного регулирования экономики |1; 60|.

1. Функцияэмиссионного центра заключается в том, что центральный банк в настоящеевремя обладает монопольным правом на выпуск банкнот. В некоторых странахцентральный банк монопольно осуществляет так же эмиссию монет. Объемы эмиссииналичных денег регулируются банком с расчетом общих затрат егоденежно-кредитной политики. Сам выпуск наличных денег осуществляется путемпродажи банкнот и монет коммерческим банкам в обмен на их резервы в центральномбанке.

Значениефункции эмиссионного центра несколько снижены, т.к. банкноты составляютнезначительную часть денежной массы промышленно развитых стран. Однако,банкнотная эмиссия по-прежнему необходима для платежей в розничной торговле.Чем выше доля наличного обращения в стране, тем важнее значение банковскойэмиссии.

2. Функция“банка банков”. Особая роль центрального банка в кредитной системе состоиттакже в том, что главными его клиентами являются не торгово-промышленныепредприятия и население, а кредитные учреждения, в основном коммерческие банки.Коммерческие банки выступают как бы посредниками между экономикой и центральнымбанком.

Обслуживаниекоммерческих банков по пассивным операциям заключается в том, что дляобеспечения своей ликвидности банки хранят в центральном банке часть своихденежных средств в виде кассовых резервов. В большинстве стран коммерческиебанки обязаны хранить часть своих кассовых резервов в центральном банке. Такиерезервы называются обязательными банковскими резервами. Центральный банкявляется для коммерческих банков кредитором последней инстанции. Оносуществляет кредитование коммерческих банков в виде переучета векселей, атакже перезалога их ценных бумаг.

3. Банкправительства. Независимо от принадлежности капитала центральный банк тесносвязан с государством. Центральный банк выступает главным банкиром государстваи советником правительства по финансовым и монетарным проблемам.

Казначействохранит свои свободные средства на текущих счетах в центральном банке, которыеоно использует для своих расходов. При этом казначейство расплачивается сосвоими поставщиками чеками на центральный банк. Вместе с тем центральный банк,пользуясь беспроцентно свободными денежными средствами казначейства, выполняетбесплатно для него операции по исполнению бюджета. Так, по поручениюказначейства центральный банк принимает налоговые платежи, которые зачисляют наего текущий счет |1; 65|.

Вусловиях дефицита государственного бюджета усиливается функция кредитованиягосударства и управления государственным долгом. Управление государственнымдолгом осуществляется с помощью операций центрального банка по размещению ипогашению займов, организации выплат доходов по ним. Центральный банкиспользует следующие методы управления государственным долгом:

— покупает или продает государственные обязательства с целью воздействия на ихкурсы и доходность;

— изменяет условия продажи государственных обязательств;

— различными способами повышает привлекательность государственных обязательствдля частных инвесторов.

4. Функциявалютного центра. Исторически сложилось, что для обеспечения банкнотнойэмиссии в центральных банках были сосредоточены золотовалютные резервы. Онисберегаются как гарантийно-страховые фонды для международных платежей и дляподдержки курсов национальных валют. От имени правительства центральный банкрегулирует резервы иностранной валюты и золота, является традиционнымхранителем золотовалютных резервов. Он осуществляет валютное регулированиепутем учетной политики и валютной интервенции. Центральный банк осуществляетрегулирование международных расчетов, платежных балансов, участвует в операцияхмирового рынка ссудных капиталов. Как правило, центральный банк представляетсвою страну в международных и региональных валютно-финансовых учреждениях.

5. Функцияденежно-кредитного регулирования на современном этапе является важнейшейфункцией центрального банка. Центральный банк — основной проводникденежно-кредитного регулирования экономики, являющегося составной частьюэкономической политики правительства. Главными целями денежно-кредитнойполитики являются: достижение стабильного экономического роста, снижениебезработицы и инфляции, выравнивание платежного баланса.

Центральныебанки развитых стран располагают определенными методами воздействия наэкономику. К ним относятся:

— учетная (дисконтная) политика;

— политика минимальных резервов;

— операции на открытом рынке;

— депозитная политика;

— валютная политика.

Сочетаниеметодов кредитно-денежной политики проводимой центральным банком в различныхстранах зависит от ряда предпосылок. Одним из основных принципов определениястратегии центральных банков служит ориентация на регулирование темпа ростаденежной массы в национальной экономике или регулирование валютного курсанациональной денежной единицы по отношению к какой-либо стабильной иностраннойвалюте, т.е. на внутренние или внешниепоказатели (рис. 2.1.) |9; 387|.

Ориентир на внутренние показатели

Регулирование темпов роста денежной массы

Ориентир на внешние показатели

Регулирование валютного курса нац. ден. единицы

Рис. 2.1. Стратегия центрального банка.

В соответствии с выбранной стратегиейцентральные банки осуществляют в качестве приоритетной либо денежную, либовалютную политику и используют соответствующие инструменты.

Учетная политика центрального банкаоснована на переучете или покупке векселей, учтенных ранее коммерческимибанками. Центральный банк из валюты векселя удерживает дискант, или учетныйпроцент, изменение которого влияет на объем кредитование в стране. При егоповышении проводится жесткая политика “дорогих денег”, при понижении — политика“дешевых денег”.

Дополнениемучетной политики служит ломбардная или залоговая политика, основанная напредоставлении центральным банком кредитным учреждениям ссуд под обеспечениевекселей, ценных бумаг и государственных долговых обязательств.

Смыслдисконтной и залоговой политики заключается в том, чтобы изменением условийрефинансирования кредитных институтов влиять на ситуацию на денежном рынке ирынке капиталов.

Приведемдинамику рефинансирования НБУ коммерческих банков и динамику среднепроцентнойставки НБУ коммерческим банкам.

Таблица 2.1. |23;22|, |24;59|, |25;41| Динамика механизма и объема рефинансированияНБУ коммерческих банков в 1998-2000 гг.

Показатели

1998

1999

2000

Выпущено в обращение средств для рефинансирования

коммерческих банков, всего

100

в том числе через:

- кредитные аукционы;

-

- ломбардное кредитование;

21.5

20.5

53.6

- операции РЕПО;

51.7

19,5

46,4

- другие механизмы.

23,8

60,0

-

Таблица 2.2. |23;22|,|24;59|, |25;41| Динамика средней процентной ставки НБУ по кредитамкоммерческим банкам.

Показатели

1998

1999

2000

Средняя % ставка по кредитам НБУ коммерческим банкам

52,7

43,98

26,6

в том числе через:

- кредитные аукционы;

-

- ломбардное кредитование;

54,4

61,10

30,9

- операции РЕПО;

54,1

59,69

28,0

- другие механизмы.

47,8

39,00

-

Учетная и ломбарднаяполитика центрального банка — это механизм непосредственного его воздействия наликвидность кредитных учреждений косвенного воздействия на экономику в целом.

Политика минимальных резервов.Исторически минимальные ре

еще рефераты

Еще работы по банковскому делу и кредитованию

Реферат по банковскому делу и кредитованию

Фальшивомонетчество в Российской Империи

29 Августа 2013

Реферат по банковскому делу и кредитованию

Договор банковского счета

29 Августа 2013

Реферат по банковскому делу и кредитованию

Этапы становления ипотечного кредитования в России в 90-е годы

29 Августа 2013

Реферат по банковскому делу и кредитованию

Хеджирование как инструмент управления финансовыми рисками

29 Августа 2013